Giao dịch ngoại hối (forex) là quá trình mua và bán một loại tiền tệ với mục đích kiếm lợi nhuận từ giao dịch đó. Forex (FX) là một từ được tạo thành từ hai từ “foreign” (ngoại) và “exchange” (trao đổi). Theo báo cáo ba năm một lần của Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (một ngân hàng toàn cầu cho các ngân hàng trung ương), khối lượng giao dịch hàng ngày toàn cầu cho thị trường forex đạt 7,5 nghìn tỷ USD vào năm 2022.
Thị trường Ngoại Hối là gì?
Thị trường ngoại hối là nơi các loại tiền tệ được giao dịch. Khía cạnh độc đáo nhất của thị trường quốc tế này là nó không có một thị trường trung tâm. Thay vào đó, giao dịch tiền tệ được tiến hành điện tử ngoài thị trường (OTC). Điều này có nghĩa là tất cả các giao dịch đều diễn ra qua mạng máy tính giữa các nhà giao dịch trên toàn thế giới thay vì trên một sàn giao dịch tập trung.
Thị trường hoạt động 24 giờ một ngày, 5 ngày rưỡi một tuần. Các loại tiền tệ được giao dịch trên toàn thế giới tại các trung tâm tài chính lớn như Frankfurt, Hong Kong, London, New York, Paris, Singapore, Sydney, Tokyo và Zurich – trải dài gần như mọi múi giờ. Điều này có nghĩa là thị trường forex bắt đầu ở Tokyo và Hong Kong khi ngày giao dịch ở Mỹ kết thúc. Thị trường forex có thể rất sôi động bất cứ lúc nào, với các báo giá thay đổi liên tục.
Thị trường ở đâu?
Một khía cạnh thú vị của thị trường ngoại hối toàn cầu là không có tòa nhà vật lý nào hoạt động như nơi giao dịch. Thay vào đó, đó là một chuỗi các thiết bị giao dịch và mạng máy tính liên kết với nhau. Các tham gia viên thị trường bao gồm các tổ chức, ngân hàng đầu tư, ngân hàng thương mại và các nhà đầu tư cá nhân trên toàn thế giới.
Ai sẽ giao dịch trên thị trường này?
Giao dịch ngoại hối rất khó khăn đối với các nhà đầu tư cá nhân cho đến khi nó xuất hiện trên internet. Hầu hết các nhà giao dịch ngoại hối đều là các tập đoàn đa quốc gia lớn, quỹ phòng vệ hoặc những cá nhân có tài sản ròng cao (HNWIs) bởi vì giao dịch forex yêu cầu rất nhiều vốn.
Ngân hàng thương mại và đầu tư vẫn thực hiện phần lớn giao dịch trên thị trường forex thay mặt cho khách hàng của họ. Nhưng cũng có cơ hội cho các nhà đầu tư chuyên nghiệp và cá nhân để giao dịch một loại tiền tệ với loại tiền tệ khác.
Giao dịch Ngoại Hối là gì?
Giao dịch ngoại hối, hay FX trading, liên quan đến việc mua và bán các loại tiền tệ khác nhau với mục đích kiếm lợi nhuận. Ở cốt lõi, giao dịch ngoại hối là về việc nắm bắt những thay đổi giá trị của các cặp tiền tệ. Ví dụ, nếu bạn tin rằng Euro sẽ tăng giá so với Đô la Mỹ, một nhà đầu cơ có thể mua Euro bằng Đô la. Nếu giá trị của Euro tăng lên so với tương đối (tỷ giá EUR/USD), bạn có thể bán lại Euro của mình lấy nhiều Đô la hơn số tiền ban đầu, do đó thu được lợi nhuận.
Ngoài giao dịch đầu cơ, giao dịch ngoại hối cũng được sử dụng cho mục đích phòng ngừa rủi ro. Phòng ngừa rủi ro trong giao dịch ngoại hối được sử dụng bởi các cá nhân và doanh nghiệp để tự bảo vệ mình khỏi những biến động bất lợi của tiền tệ, còn được gọi là rủi ro tỷ giá. Ví dụ, một công ty kinh doanh ở nước khác có thể sử dụng giao dịch ngoại hối để phòng ngừa những tổn thất tiềm ẩn do biến động tỷ giá hối đoái ở nước ngoài. Bằng cách đảm bảo một tỷ giá có lợi trước đó thông qua một giao dịch ngoại hối, họ có thể giảm thiểu rủi ro về tài chính không chắc chắn và đảm bảo lợi nhuận hoặc chi phí ổn định hơn bằng tiền trong nước. Khía cạnh này của giao dịch ngoại hối là rất quan trọng đối với các doanh nghiệp quốc tế cần sự ổn định trong kế hoạch tài chính của họ.
Giao dịch ngoại hối mang lại các khía cạnh thuận lợi như tính thanh khoản cao, nghĩa là dễ dàng mua và bán nhiều loại tiền tệ mà không gặp phải sự thay đổi đáng kể về giá trị của chúng. Ngoài ra, các nhà giao dịch có thể sử dụng đòn bẩy, cho phép họ kiểm soát một vị thế lớn với số tiền tương đối nhỏ. Tuy nhiên, đòn bẩy cũng có thể làm gia tăng thiệt hại, khiến giao dịch ngoại hối trở thành lĩnh vực đòi hỏi kiến thức, chiến lược và ý thức về những rủi ro liên quan.
Giao dịch ngoại hối cũng mang tính toàn cầu rõ rệt, bao trùm các trung tâm tài chính trên toàn thế giới, điều này có nghĩa là giá trị của các loại tiền tệ bị ảnh hưởng bởi nhiều sự kiện toàn cầu khác nhau. Các chỉ số kinh tế như lãi suất, lạm phát, ổn định địa chính trị và tăng trưởng kinh tế có thể ảnh hưởng đáng kể đến giá các loại tiền tệ. Ví dụ, nếu ngân hàng trung ương của một quốc gia tăng lãi suất, đồng tiền của họ có thể tăng giá do mức sinh lợi cao hơn trên các khoản đầu tư bằng đồng tiền đó. Tương tự, sự không chắc chắn về chính trị hay triển vọng tăng trưởng kinh tế kém có thể dẫn đến việc đồng tiền đó mất giá. Sự liên kết toàn cầu này khiến giao dịch ngoại hối không chỉ là một hoạt động tài chính mà còn phản ánh các động thái kinh tế và chính trị trên toàn thế giới.
Bắt đầu giao dịch ngoại hối như thế nào?
Giao dịch ngoại hối tương tự như giao dịch cổ phiếu. Dưới đây là một số bước để bạn bắt đầu hành trình giao dịch ngoại hối.
- Tìm hiểu về ngoại hối: Mặc dù không quá phức tạp, giao dịch ngoại hối là một nhiệm vụ đòi hỏi kiến thức chuyên sâu và cam kết học hỏi.
- Thiết lập tài khoản môi giới: Bạn sẽ cần một tài khoản giao dịch ngoại hối tại một công ty môi giới để bắt đầu giao dịch ngoại hối.
- Phát triển chiến lược giao dịch: Mặc dù không phải lúc nào cũng có thể dự đoán và đoán thời điểm thị trường biến động, có một chiến lược giao dịch sẽ giúp bạn đặt ra những hướng dẫn chung và bản đồ đường đi cho việc giao dịch.
- Luôn nắm rõ các số liệu của mình: Một khi bạn bắt đầu giao dịch, hãy kiểm tra các vị thế của mình vào cuối ngày. Hầu hết các phần mềm giao dịch đều cung cấp sổ kế toán hàng ngày về các giao dịch. Đảm bảo rằng bạn không có bất kỳ vị thế nào chưa được hoàn tất và bạn có đủ tiền mặt trong tài khoản để thực hiện các giao dịch trong tương lai.
- Rèn luyện sự bình tĩnh cảm xúc: Giao dịch ngoại hối dành cho người mới bắt đầu thường chứa đầy những dốc tâm trạng và những câu hỏi chưa được giải đáp. Hãy kỷ luật bản thân để đóng các vị thế của mình khi cần thiết.
Các loại thị trường
Ngoại hối được giao dịch chủ yếu qua các thị trường giao ngay, kỳ hạn và tương lai. Thị trường giao ngay là lớn nhất trong số ba thị trường này vì nó là “tài sản cơ sở” mà trên đó thị trường kỳ hạn và tương lai được dựa vào. Khi mọi người nói về thị trường ngoại hối, họ thường đề cập đến thị trường giao ngay.
Thị trường kỳ hạn và tương lai thường được ưa chuộng hơn bởi các công ty hoặc tổ chức tài chính cần phòng ngừa rủi ro tỷ giá hối đoái của họ đến một ngày cụ thể trong tương lai.
Thị trường giao ngay
Thị trường giao ngay là nơi các loại tiền tệ được mua và bán dựa trên giá giao dịch của chúng. Giá đó được xác định bởi cung và cầu và được tính toán dựa trên nhiều yếu tố như:
- Lãi suất hiện tại
- Hiệu suất kinh tế
- Tâm lý địa chính trị
- Đầu cơ giá
Một giao dịch hoàn tất trên thị trường giao ngay được gọi là giao dịch giao ngay. Đây là một giao dịch song phương trong đó một bên chuyển đến bên kia một số tiền đồng ý trước bằng một loại tiền tệ và nhận được một số tiền đồng ý trước bằng một loại tiền tệ khác theo tỷ giá hối đoái đã được thỏa thuận. Sau khi đóng một vị thế, nó được thanh toán bằng tiền mặt.
Mặc dù thị trường giao ngay thông thường được biết đến là giao dịch trong hiện tại (thay vì trong tương lai), các giao dịch này mất hai ngày để thanh toán.
Thị trường Kỳ hạn và Tương lai
Hợp đồng kỳ hạn là một thỏa thuận riêng tư giữa hai bên để mua một loại tiền tệ vào một ngày trong tương lai và với một giá đã định trước trong các thị trường OTC. Trên thị trường kỳ hạn, các hợp đồng được mua và bán OTC giữa hai bên, những người xác định các điều khoản của thỏa thuận với nhau.
Hợp đồng tương lai là một thỏa thuận tiêu chuẩn giữa hai bên để giao nhận một loại tiền tệ vào một ngày trong tương lai và với một giá đã định trước. Các hợp đồng tương lai được giao dịch trên các sàn giao dịch chứ không phải OTC. Trên thị trường tương lai, các hợp đồng tương lai được mua và bán dựa trên một kích thước tiêu chuẩn và ngày thanh toán trên các thị trường hàng hóa công cộng, chẳng hạn như Sàn Giao dịch Hàng hóa Chicago (CME).
Các hợp đồng tương lai có các chi tiết cụ thể, bao gồm số đơn vị được giao dịch, ngày giao hàng và thanh toán, và các mức tăng giá tối thiểu không thể tùy chỉnh. Sàn giao dịch đóng vai trò là đối tác giao dịch, cung cấp dịch vụ bù trừ và thanh toán.
Khác với thị trường giao ngay, kỳ hạn và tương lai, thị trường quyền chọn không giao dịch các loại tiền tệ thực. Thay vào đó, nó giao dịch các hợp đồng đại diện cho các yêu cầu đối với một loại tiền tệ cụ thể, một mức giá cụ thể trên mỗi đơn vị và một ngày thanh toán trong tương lai.
Cả hai loại hợp đồng đều ràng buộc và thường được thanh toán bằng tiền mặt tại sàn giao dịch liên quan khi đáo hạn, mặc dù các hợp đồng cũng có thể được mua và bán trước khi đáo hạn. Các thị trường này có thể cung cấp sự bảo vệ chống lại rủi ro khi giao dịch tiền tệ.
Ngoài kỳ hạn và tương lai, các hợp đồng quyền chọn cũng được giao dịch trên các cặp tiền tệ cụ thể. Các quyền chọn ngoại hối cung cấp cho người nắm giữ quyền, nhưng không phải là nghĩa vụ, để tham gia vào một giao dịch ngoại hối vào một ngày trong tương lai.
Còn tiếp….
